נכסים להשקעה – המדריך המלא

הבנת נכסים להשקעה מניבים: מה הם?

מאמר זה מספק מדריך מקיף כיצד להשקיע בנכסים מניבים, מי יכול להחזיק בהם, והרווחים הפוטנציאליים. הוא מתעמק בהשוואה בין בעלות על נכס להשקעה ואפיקי השקעה אחרים כמו שוק המניות, אג"ח ומטבע חוץ. המאמר כולל גם את הנתונים העדכניים על הערים וההתנחלויות הטובות ביותר לרכישת דירה להשקעה בשנת 2023 וכיצד לחשב את התשואה של דירה להשקעה משכר דירה. חדשות הקרקע באים לעשות לכם סדר בנכסים להשקעה.

בעולם ההשקעות בנדל"ן עולה לא פעם המונח "נכסים מניבים". אבל מה הם בדיוק? נכסים מניבים, הידועים גם כנכסים להשקעה, הם נכסי נדל"ן המייצרים הכנסה קבועה באמצעות תשלומי שכירות. נכסים אלה יכולים לכלול דירות מגורים, מבנים מסחריים, שטחי מסחר, או אפילו דירות להשכרה. המאפיין המרכזי של נכס מניב הוא יכולתו לייצר תזרים מזומנים עקבי עבור הבעלים.

• כיצד להשקיע בנכס מניב
  השקעה בנכס מניב דורשת התייחסות וניתוח מדוקדקים. זה כרוך בזיהוי נכסים פוטנציאליים שיש להם ביקוש גבוה להשכרה ופוטנציאל לצמיחת ערך. ביצוע מחקר שוק מעמיק, הערכת תשואות השכירות באזור והערכת מיקומו ומצבו של הנכס הם צעדים חיוניים לביצוע השקעה מוצלחת. בנוסף, חיוני לקחת בחשבון הוצאות כגון דמי ניהול נכסים, עלויות תחזוקה ומיסים כדי לקבוע במדויק את התשואה נטו.
• מי יכול להחזיק בנכס מניב?
  נכסים מניבים אינם מוגבלים לקבוצה מסוימת של משקיעים. כל מי שיש לו אמצעים פיננסיים וידע על שוק הנדל"ן יכול להשקיע בנכס מניב. זה כולל משקיעים בודדים, תאגידים, קרנות השקעות בנדל"ן (REITs), ואפילו קרנות פנסיה. הנגישות של נכסים להשקעה הופכת אותם לבחירה פופולרית בקרב משקיעים המחפשים זרמי הכנסה יציבים וצבירת עושר לטווח ארוך.
• הבנת הרווחים הפוטנציאליים
  השקעה בנכסי קרקע יכולה להניב למשקיע רווחים שונים. מקור הרווח העיקרי מגיע מהכנסות משכירות המתקבלות מדיירים. תזרים מזומנים קבוע זה יכול לספק מקור הכנסה יציב ועלול לעלות לאורך זמן ככל שתעריפי השכירות עולים. בנוסף, ערך הנכס עשוי לעלות לאורך זמן, מה שיאפשר למשקיע ליהנות מרווחי הון אם יבחר למכור את הנכס בעתיד. עם זאת, חשוב לציין כי ישנם סיכונים כרוכים, כגון משרות פנויות, עלויות אחזקה ותנודות בשוק הנדל"ן, אשר יכולים להשפיע על הרווחיות הכוללת של ההשקעה.

"האם רק נכסים מסחריים יכולים להניב?": טעות נפוצה

אחת הטעויות הנפוצות בתחום ההשקעות בנדל"ן היא שרק נכסים מסחריים יכולים להניב. עם זאת, אמונה זו רחוקה מהאמת. בעוד שנכסים מסחריים, כגון בנייני משרדים, שטחי מסחר ומחסנים, אכן ידועים בפוטנציאל שלהם לייצר הכנסות גבוהות משכירות, נכסים למגורים יכולים גם להיות השקעות מניבות מצוינות.

נכסים למגורים, כולל דירות, בתים משותפים ובתים, יכולים לספק זרם הכנסה קבוע משכירות למשקיעים. עם הביקוש הגובר לדיור להשכרה בשווקים רבים, נכסים למגורים יכולים להציע תשואות שכירות אטרקטיביות, במיוחד במיקומים נחשקים או באזורים עם שווקי שכירות חזקים.

למעשה, לנכסי מגורים יש לרוב יתרונות מסוימים על פני נכסים מסחריים בכל הנוגע לתשואה. השכרה לצורך מגורים יש בדרך כלל חוזי שכירות לטווח ארוך יותר, המספקים למשקיעים יותר יציבות ויכולת חיזוי בתזרים המזומנים שלהם. בנוסף, נכסי מגורים נוטים להיות בעלי שיעורי פנויות נמוכים יותר בהשוואה לנכסים מסחריים, מה שמפחית את הסיכון לאובדן הכנסה למשקיעים.

יתרה מכך, עלייתן של פלטפורמות כמו Airbnb פתחה בפני משקיעים הזדמנויות חדשות לייצר הכנסה משמעותית מהשכרת נופש או השכרה לטווח קצר. סוגים אלה של נכסי מגורים יכולים להניב תשואות גבוהות עוד יותר, במיוחד ביעדי תיירות פופולריים או בערים עם ביקוש גבוה ללינה לטווח קצר. ישנם גם השקעות בנדלן ללא הון עצמי.
בסופו של דבר, המפתח בהשקעת נכסים טמון במחקר שוק מעמיק והבנת הדינמיקה הספציפית של שוק הנדל"ן המקומי. בין אם זה נכס מסחרי או נכס למגורים, על המשקיעים להעריך גורמים כמו מיקום, ביקוש להשכרה, פוטנציאל צמיחה ותנאי שוק כלליים כדי לזהות נכסים שיש להם פוטנציאל להניב תשואה יציבה ואטרקטיבית.

הסיכויים של השקעות נדל"ן: לאילו רווחים אתה יכול לצפות?

השקעה בנדל"ן יכולה להניב רווחים שונים למשקיעים, מה שהופך אותה לאופציה אטרקטיבית לצבירת עושר. אחד ממקורות הרווח העיקריים בהשקעה בנדל"ן הוא הכנסה מדמי שכירות. על ידי השכרת נכס, משקיעים יכולים לייצר זרם קבוע של תזרים מזומנים, שיכול להיות משתלם במיוחד באזורים עם ביקוש גבוה והיצע מוגבל של נכסים להשכרה.

דרך נוספת להרוויח מהשקעה בנדל"ן היא באמצעות הערכת נכס. עם הזמן, נכסים נוטים לעלות בערכם עקב גורמים כמו אינפלציה, ביקוש בשוק, ושיפורים שנעשו בנכס עצמו. הערכה זו יכולה להביא לרווחים משמעותיים למשקיעים כאשר הם מחליטים למכור את הנכס.

יתר על כן, השקעה בנדל"ן מציעה הזדמנות למינוף. משקיעים יכולים להשתמש בכספים שאולים, כמו משכנתאות, לרכישת נכסים, מה שמאפשר להם לשלוט בנכס בעל ערך רב יותר מבלי להשקיע את מלוא מחיר הרכישה. מינוף זה יכול להגביר את התשואה הפוטנציאלית על ההשקעה, במיוחד בשוק שבו ערכי הנכסים עולים.

בנוסף, השקעה בנדל"ן יכולה לספק הטבות מס. משקיעים עשויים ליהנות מניכויי מס על ריבית משכנתא, ארנונה והוצאות פחת. ניכויים אלו יכולים לסייע בהפחתת חבות המס הכוללת ולהגדיל את ההכנסה נטו מההשקעה.

חשוב לציין כי הרווחים מהשקעות בנכסים בנדלן אינם מובטחים ויכולים להשתנות בהתאם למספר גורמים, לרבות תנאי השוק, מיקום, סוג הנכס וניהול. ביצוע מחקר מעמיק, ניתוח מגמות בשוק והערכת הסיכונים הפוטנציאליים הם צעדים חיוניים להבטחת השקעה מוצלחת ורווחית בנדל"ן.

נכסים להשקעה: נדל"ן מול שוק ההון

נדל"ן:
נכס מוחשי עם יציבות לטווח ארוך

בכל הנוגע להשקעה, נדל"ן מציע מספר יתרונות על פני שוק ההון. יתרון משמעותי אחד הוא שהנדל"ן הוא נכס מוחשי. משקיעים יכולים לראות ולגעת פיזית בנכס שבבעלותם, מה שמספק תחושת ביטחון ושליטה. בניגוד למניות או איגרות חוב, שעלולות להיות תנודתיות ונתונות לתנודות בשוק, נדל"ן נוטה להיות יציב יותר בטווח הארוך.

• נדל"ן:
  גיוון ויצירת הכנסהיתרון נוסף של השקעה בנדל"ן הוא פוטנציאל הפיזור שלה. על ידי השקעה בסוגים שונים של נכסים במיקומים שונים, משקיעים יכולים לפזר את הסיכון שלהם ולמזער את ההשפעה של ביצועי כל נכס בודד. בנוסף, נדל"ן מספק זרם הכנסה עקבי באמצעות תשלומי שכירות, שיכולים לשמש מקור אמין להכנסה פסיבית.
• שוק ההון:
  נזילות ונגישותמצד שני, שוק ההון מציע יתרונות מבחינת נזילות ונגישות. בניגוד לנדל"ן, שדורש השקעה משמעותית מראש ועשויה לקחת זמן למכירה, ניתן לקנות ולמכור מניות ואג"ח בקלות בלחיצת כפתור. נזילות זו מאפשרת למשקיעים להגיב במהירות לשינויים בשוק ולנצל הזדמנויות השקעה.

יתרה מכך, לשוק ההון יש פוטנציאל להניב תשואות גבוהות יותר בהשוואה לנדל"ן. בעוד שנדל"ן יכול להציע הכנסה והערכה קבועה, שוק ההון יכול לספק שיעורי צמיחה גבוהים יותר אם משקיעים אותו בחוכמה. בנוסף, שוק ההון מציע אפשרויות השקעה רבות, כגון מניות, אג"ח, קרנות נאמנות וקרנות נסחרות בבורסה (ETF), המאפשרות למשקיעים לגוון את תיקי ההשקעות שלהם ולצמצם סיכון.

"בנקים מעודדים השקעות נדל"ן: אבל למה?

לבנקים תפקיד משמעותי בעידוד נכסים להשקעה בנדלן מכמה סיבות. ראשית, נדל"ן נחשב לנכס מובטח, המספק לבנקים בטחונות במקרה של כשל בהלוואה. אבטחה זו מאפשרת לבנקים להציע תנאי הלוואה נוחים יותר וריביות נמוכות יותר למשקיעי נדל"ן פוטנציאליים, מה שהופך אותה לאופציה אטרקטיבית. שנית, להשקעות נדל"ן יש פוטנציאל לייצר הכנסה יציבה ועקבית באמצעות תשלומי שכירות, שבאמצעותם ניתן להחזיר את ההלוואה. זרם הכנסה זה מוסיף שכבת ביטחון נוספת לבנקים, ומפחית את הסיכון הכרוך בהחזר ההלוואה.

בנוסף, נכסים להשקעה נדל"ן נוטות לעלות בערכן לאורך זמן, מה שמספק הזדמנות למשקיעים לבנות הון עצמי. הערכה זו משמשת כהגנה לבנקים, שכן ערך הנכס יכול לשמש גיבוי במקרה של ברירת מחדל. הפוטנציאל לעליית הון לטווח ארוך הופך גם את הנכסים להשקעה בנדל"ן לאופציה מושכת עבור הבנקים, שכן היא מגדילה את סיכויי החזר ההלוואה ומסייעת בבניית היסטוריית אשראי חיובית עבור הלווה.

יתרה מכך, נכסים להשקעה בנדל"ן תורמות לצמיחה כלכלית על ידי חיזוק הבנייה והתעשיות הנלוות. הבנקים מכירים בהשפעה החיובית של השקעות נדל"ן על הכלכלה הכוללת, שכן היא מייצרת מקומות עבודה, ממריצה הוצאות צרכנים ומייצרות הכנסות ממסים. על ידי עידוד נכסים להשקעה בנדל"ן, הבנקים תומכים בעקיפין בפיתוח כלכלי וביציבות.

נכסים להשקעה בנדל"ן לשנת 2023: היכן לקנות את הנכס הבא שלך?

כשאנחנו נכנסים לשנת 2023, חיוני לזהות את הערים וההתנחלויות שמציעות את הזדמנויות ההשקעה המבטיחות ביותר בשוק הנדל"ן. מספר גורמים תורמים לאטרקטיביות של אזור להשקעה בנכסים, לרבות צמיחה כלכלית, מגמות אוכלוסייה, פיתוח תשתיות ודינמיקה של ביקוש והיצע. על ידי ניתוח הנתונים הנוכחיים ומגמות השוק, נוכל לזהות כמה ממוקדי הנכסים להשקעה בנדלן המובילים לשנה הקרובה.

עיר אחת הבולטת כיעד השקעה מוביל היא תל אביב, המכונה לרוב המרכז הפיננסי והטכנולוגי של ישראל. הכלכלה המשגשגת שלה, תעשיית הטכנולוגיה המשגשגת והסצנה התרבותית התוססת הופכים אותה לאבן שואבת למשקיעים מקומיים ובינלאומיים כאחד. הביקוש החזק של תל אביב לדיור, יחד עם היצע מוגבל, הובילו בעקביות את מחירי הנכסים כלפי מעלה, מה שהופך אותה למיקום אידיאלי לשבח הון לטווח ארוך.

עיר מבטיחה נוספת היא ירושלים, עם ההיסטוריה העשירה, הזיקה הדתית ותעשיית התיירות הצומחת שלה. השילוב הייחודי של העיר של קסם עתיק ופיתוח מודרני משך משקיעים המחפשים נכסי מגורים ומסחר כאחד. השכונות המגוונות של ירושלים ופרויקטי התשתית המתמשכים הופכים אותה לאופציה אטרקטיבית עבור מי שמחפש להשקיע בעיר עם פוטנציאל עצום.

בשנים האחרונות התגלתה חיפה כמוקד השקעות מתפתח, בזכות תעשיית הטכנולוגיה המשגשגת ופרויקטי תשתית גדולים כמו הרחבת הנמל ופיתוח מנהרת הכרמל. עם מיקומה הציורי, אפשרויות הדיור בר השגה והביקוש הגובר לנכסים להשכרה, חיפה הפכה לבחירה אטרקטיבית עבור משקיעים מקומיים ובינלאומיים כאחד.

בנוסף, אין להתעלם מההתנחלויות בפאתי הערים הגדולות, כמו הרצליה, רעננה ומודיעין. אזורים אלו מציעים אורח חיים פרברי יותר, תוך שהם עדיין נהנים מקרבה למרכזי ערים ותשתיות מצוינות. הביקוש למגורים בהתנחלויות אלו נותר גבוה, מה שהופך אותם למוקדים פוטנציאליים להשקעה בנכסים.

מספרים מכריעים: כיצד לחשב תשואות שכירות?

חישוב תשואות השכירות חיוני בהערכת הרווחיות של נכס להשקעה. כדי לקבוע את תשואת השכירות, עליך להשוות את הכנסות השכירות השנתיות שמפיק הנכס למחיר הרכישה שלו או לשווי השוק הנוכחי.

הנוסחה לחישוב תשואת השכירות פשוטה: חלקו את ההכנסה השנתית מדמי שכירות במחיר הרכישה של הנכס (או שווי השוק) והכפילו ב-100 כדי לקבל את האחוזים.

בואו נפרק את זה עוד יותר. נניח שרכשת נכס ב-1.188 מליון והוא מייצר הכנסה שנתית משכירות של 95000 אלף. כדי לחשב את תשואת השכירות, חלקו את סכום השכירות השנתי בעלות הדירה והכפילו ב-100. תשואת השכירות במקרה זה תהיה 8%.

אחוז זה מייצג את ההחזר על ההשקעה שהנכס מייצר באמצעות הכנסות משכירות. זה עוזר למשקיעים להבין את הרווחיות הפוטנציאלית של ההשקעה שלהם ולהשוות אותה לאפשרויות השקעה אחרות. תשואת שכירות גבוהה יותר מעידה על השקעה משתלמת יותר, בעוד שתשואה נמוכה יותר עשויה להצדיק ניתוח נוסף כדי לקבוע אם הנכס שווה את ההשקעה.

עם זאת, חשוב לציין כי תשואת השכירות לבדה אינה מספקת תמונה מלאה של רווחיות הנכס. יש לקחת בחשבון גם גורמים אחרים, כגון עלויות תחזוקה, דמי ניהול נכסים ושיעורי פנויות.

בנוסף, תשואות השכירות עשויות להשתנות בהתאם למיקום ולסוג הנכס. נכסים באזורי ביקוש גבוהים או בעלי מאפיינים ייחודיים עשויים לצבור הכנסה גבוהה יותר משכר דירה, מה שיוביל לתשואה גבוהה יותר. לעומת זאת, נכסים במיקומים פחות נחשקים או עם פוטנציאל הכנסה נמוך יותר משכר דירה עשויים להביא לתשואה נמוכה יותר.

נכסים להשקעה בנדל"ן יכול להיות מיזם משתלם אם נעשה בחוכמה. נכסים להשקעה בנדל"ן זה לא בלעדי לנכסים מסחריים, שכן נכסי מגורים יכולים להניב גם רווחים משמעותיים. הבנקים אמנם מעודדים פעמים רבות נכסים להשקעה בנדל"ן, אך חשוב לשקול אפיקי השקעה אחרים ולבחור את מה שהכי מתאים למטרות הפיננסיות שלך. החל משנת 2023, ערים והתנחלויות מסוימות מופיעות כמיקומים אידיאליים לנכסים להשקעה. עם זאת, ההחלטה הסופית צריכה להתבסס על חישוב מדוקדק של תשואות שכירות פוטנציאליות.